Si lo vas a hacer a pelo, es decir, sin plugins externos, mi método (hay otros) sería crear un domo, o sea, una semiesfera que cubra toda la escena. Como material le puedes aplicar la fotografía de un cielo o puedes preparar en Photoshop un gradiente y aplicarle algunas nubes. Puedes animar el domo para que dé la impresión de que se mueven las nubes. También puedes animar el material. Inclusive hacerlo multicapa agregando nubes en distintos planos.
Recuerda activar en material la casilla 2 sides.
Para que sea más realista agregaría nubes 3d con el efecto atmosférico fire, que en versiones previas al 4.x se llama combustion. Para ello el gizmo debe ser rectangular. En la escena islands, que viene en la instalación del 3ds max, tienes un buen ejemplo para guiarte.
Si lo piensas hacer con plugins, he leído que el DreamScape es excelente opción. Espero haberme explicado bien, suerte. Un saludo, Shazam.